Para muchos traders, sobre todo los principiantes, el concepto de los puntos pivote puede resultar complejo al inicio. Por eso, en este artículo vamos a explicar de la forma más sencilla posible el trading con puntos pivote de tal modo que pueda ser aplicado en las operaciones en el mercado Forex.
Seguramente en muchas ocasiones nos hemos preguntado porqué el precio se detiene en ciertos puntos y cambia su tendencia previa. De hecho, existen muchas explicaciones como por ejemplo niveles de Fibonacci, líneas de tendencia, zonas de soportes y resistencias y otras, pero en muchas ocasiones esos cambios de tendencia son causados precisamente por los puntos pivote.
Muchos traders que operan en el merado Forex (y en otros mercados financieros) respetan los puntos pivote y confian en estos como una herramienta sumamente útil para tomar decisiones acerca de sus operaciones en el mercado.
Por esta razón vamos a explicar en que consisten los puntos pivote y como pueden aplicarse para analizar el mercado y tomar decisiones.
¿En que consiste en trading con Puntos Pivote?
Los puntos pivote constituyen una técnica de trading ampliamente utilizada entre operadores del mercado Forex la cual permite determinar niveles de soporte/resistencia importantes para cada sesión los cuáles derivan del rango de precios del día anterior.
Puede decirse que son niveles clave de precios para una sesión alrededor de los cuáles los traders pueden basar sus entradas y salidas del mercado. Existen 5 puntos pivote principales junto con otros adicionales sobre los cuáles vamos a discutir más posteriormente.
En palabras sencillas, los puntos pivote permiten determinar niveles en donde el precio puede detener su movimiento y revertir su tendencia actual de tal modo que el trader puede tener una idea de hasta donde puede llegar un movimiento alcista o bajista. El conocimiento de estos niveles de soporte y resistencia puede resultar bastante útil ya que permite entrar y salir de una operación y colocar órdenes stop loss y take profit con la máxima ventaja para el trader.
De hecho, si un operador tiene problemas tratando de predecir adonde va el mercado, los puntos pivote le pueden dar una pista. Es como tener una especie de mapa sobre los gráficos. Para entender este concepto podemos analizar los siguientes gráficos:
En la primera imagen vemos un gráfico sin puntos pivote:
En la siguiente imagen el mismo gráfico ahora incluye los niveles correspondientes a los puntos pivote:
Obviamente el segundo gráfico presenta una gran ventaja con respecto al primero. Como podemos observar, para toda la sesión, el trader pudo ser capaz de predecir con bastante precisión las zonas en que el precio cambia de dirección gracias a los punto pivote.
Los puntos pivote pueden calcularse diariamente, semanalmente y mensualmente. A pesar de esto los más comunes son los puntos pivote diarios aunque en la realidad los tres son importantes. Por lo tanto, un buen hábito que debería aplicar todo trader es trazar los puntos pivote semanales en un gráfico una vez a la semana y revisar los puntos pivote mensuales cada mes.
Para los operadores que prefieren realizar operaciones intradiarias, deben calcular los puntos pivote diarios y trazarlos en un gráfico de precios con el marco de tiempo de su elección, ya sea de 1 hora, 30 minutos, 15 minutos o 5 minutos. En este artículo nos vamos a enfocar en el uso de puntos pivote en grñaficos de 15 minutos.
Actualmente la mayoría de las plataformas de trading son capaces de calcular los puntos pivote de forma automática , pero también pueden calcularse manualmente. Para este fin existen una fórmulas bastante sencillas las cuáles vamos a describir a continuación. Sin embargo, también podemos usar una calculadora de puntos pivote online la cual con unos cuantos clicks y datos sobre la sesión anterior determina los puntos pivote de mayor importancia.
Terminología de los puntos pivote
Antes de hablar con mayor detalle de como se calculan y usan los puntos pivote vamos a definir unos cuantos términos que nos permitirán comprender los conceptos más importantes:
- Punto Pivote: Es el punto en que el mercado tiene alta probabilidad de revertir su tendencia. En otras palabras es un punto de reversión. Si el mercado se mueve por encima del Punto Pivote se considera que es un mercado alcista (las fuerzas de compra están dominando), pero una vez que el precio baja y se mueve por debajo del Punto Pivote, el mercado se convierte en un mercado bajista (las fuerzas de venta están dominando).
- Resistencia: Es un nivel en el mercado arriba del precio actual en el cual los compradores enfrentan una fuerte oposición de los vendedores. Un mercado alcista que encuentra una resistencia tiene altas probabilidades de cambiar su tendencia y caer.
- Soporte: Es un nivel en el mercado abajo del precio actual en el cual los vendedores enfrentan una fuerte oposición de los compradores. Un mercado bajista que encuentra un soporte tiene altas probabilidades de cambiar su tendencia y empezar a subir.
Los niveles de soporte y resistencia son difíciles de atravesar, pero si el mercado sube o baja con suficiente fuerza pueden ser rotos, lo cual origina movimientos bastante fuertes en el sentido del rompimiento.
Existe una regla básica la cual indica que una vez que un soporte o una resistencia son atravesados por el precio, se convierten en su opuesto: un soporte roto se convierte en una resistencia y una resistencia atravesada actuará como futuro soporte. Este concepto puede ser entendido con mayor facilidad por medio del siguiente gráfico:
Si observamos la línea violeta por ejemplo, podemos notar que al inicio actúa como un soporte precisamente cuando el precio se encuentra arriba de esta. Una vez que se produce la rotura (indicada por un círculo gris), la misma línea pasa a convertirse en una resistencia ya que el precio está moviendose abajo por lo cual se convierte en una barrera para los movimientos alcistas.
El uso de puntos pivote hace énfasis en estos conceptos relacionados con soportes y resistencias y toda la teoría se basa principalmente en estos niveles.
¿Cómo calcular los puntos pivote?
Los puntos pivote derivan del alto, el bajo y el precio de cierre del día anterior. Por lo tanto, cada día los puntos pivote deben ser recalculados empleando los datos más recientes. Como regla general, los traders toman como rango de tiempo la media noche del día anterior hasta la media noche del día actual, por ejemplo, desde la barra de precios que corresponde a la media noche a la siguiente barra de precios que también corresponde a la media noche.
El análisis con puntos pivote se basa principalmente en 5 niveles principales:
-R2: Segunda resistencia.
-R1: Primera resistencia.
-PP: Punto pivote.
-S1: Primer soporte.
-S2: Segundo soporte.
Existen también otros niveles adicionales como el R3, S3 -tercer resistencia y soporte- así como puntos medios, que constituyen niveles medios ubicados entre los niveles principales.
No hay límites en cuanto a la cantidad de puntos pivote que pueden usarse, sin embargo, es importante recordar que es mejor operar con gráficos que tengan la mayor simplicidad posible. Por eso sugerimos emplear únicamente los cinco niveles principales de puntos pivote alrededor de los cuáles se concentra la mayor parte de la acción del precio.
Fórmula para calcular puntos pivote
Fórmula para los niveles principales:
- R2= Pivote + (Alto-Bajo) o R2= Pivote + (R1 - S1)
- R1= 2 x Pivote-Bajo.
- Pivote= (Alto+Cierre+Bajo)/3
- S1= 2 x Pivote-Alto.
- S2= Pivote - (Alto - Bajo) o S2= Pivote - (R1 - S1)
Fórmula para los niveles adicionales:
- R3= Alto + 2 x (Pivote - Bajo)
- S3= Bajo - 2 x (Alto - pivote)
- Punto medio entre R1 y R2 = R1 + (R2-R1)/2
- Punto medio entre Punto Pivote y R1 = Pivote + (R1-Pivote)/2
Consejos sobre puntos pivote
Ahora que conocemos las bases sobre los puntos pivote podemos aprender algunos consejos básicos para aplicar esta herramienta de trading para operar en el mercado Forex:
Consejo 1: Es durante las primeras horas que todos los niveles de soporte/resistencia son probados. Posteriormente el mercado se dedica principalmente a hacer ajustes. Las primeras horas comienzan desde los primeros minutos del nuevo día y si no las aprovechamos podemos perder buenas oportunidades.
Consejo 2: Muchos traders operan con distintas zonas de tiempo. Mientras que en algunos casos emplean el tiempo de Nueva York (EST), otros traders operan con base a horarios de otros mercados. Por eso, el trader debe tener una mentalidad global. Vale la pena tomar en cuenta al menos el mercado de Londres (Aquí se usa el tiempo GMT), uno de los mayores en lo que se refiere al comercio de divisas. En este caso, los puntos pivote se calculan 5 horas después de los calculados con el tiempo de Nueva York lo que significa que usan datos distintos así como rangos de precios. Por lo tanto, es conveniente actualizar los puntos pivote con este horario de tal forma que tengamos un panorama más amplio del mercado.
- Consejo 2a: Si operamos con base al horario de Nueva York y usamos pivotes de media noche todo el día, a las 5 pm EST si aún estamos operando, es conveniente calcular nuevos pivotes desde las 5:00 pm a las 5:00 pm EST. Estos dará una visión fresca sobre el mercado la cual será válida hasta la media noche cuando se vuelvan a calcular los puntos pivote de acuerdo a las reglas de media noche.
-Más información sobre los horarios en el mercado Forex por medio de este enlace.
Consejo 3: En caso de que un trader prefiera entradas rápidas cerca de los niveles pivote y le guste usar limit orders para esto, es importante que tenga en mente que abrir posiciones demasiado cerca de cualquier nivel pivote puedo ponerlo en una situación donde la orden es activada pero el precio eventualmente cierra del otro lado y se mueve con fuerza en contra. Es por eso que no se recomienda usar órdenes preestablecidas; lo mejor es esperar un rebote o una rotura del nivel pivote y posteriormente abrir una posición manualmente al precio actual del mercado.
Consejo 4: Cuando un punto pivote cruzado, en el 95% de los casos el precio alcanza su primer nivel de soporte o resistencia, lo que significa una ganancia bastante segura. Si elegimos tomar ganancias precisamente en los niveles R1 o S1, estaremos ganando prácticamente todos los días. Por otro lado, en ocasiones podemos ver que en otros días estaremos saliendo demasiado pronto del mercado ya que el precio seguirá moviéndose en nuestra dirección después de haber cerrado la posición. Esto depende de cada trader, es decir optar por ganancias seguras o perseguir ganancias más elevadas.
Consejo 5: Las líneas medias pueden usarse para colocar órdenes stop loss. Por ejemplo, si abrimos una posición long en el punto pivote, no colocamos el stop loss inmediatamente abajo del punto pivote sino abajo del punto medio entre este y S1.
Consejo 6: Emplee herramientas e indicadores adicionales como por ejemplo indicadores técnicos que muestren la dirección de la tendencia, líneas de tendencia, el indicador MACD y otros estudios que nos permitan confirmar las entradas y las salidas.
Consejo 7: Si durante el día vemos congestión alrededor de los niveles pivote, podemos usar esta condición a nuestro favor. Para esto podemos colocar una orden de entrada con base en la rotura de esta congestión y justo por encima del nivel del pivote cuyo precio el mercado está tratando de sobrepasar.
Consejo 8: Si el mercado no tiene la fuerza suficiente para alcanzar el nivel R1/S1 y por el contrario está atacando el punto pivote para tratar de atravesarlo y llegar al otro lado, debemos estar atento ante un posible cambio en la tendencia. Si el precio cruza el punto pivote y cierra al otro lado, podemos abrir una posición en el sentido de rompimiento en cuyo caso podemos cerrar la posición y tomar ganancias en el primer nivel de resistencia/soporte.
Consejo 9: Siempre se recomienda entrar cerca del punto pivote y colocar el objetivo de toma de ganancias en el primer nivel de soporte/resistencia que ya que es la manera más simple y segura obtener ganancias de obtener ganancias con esta estrategia. Algo que nos puede ayudar a escoger mejor nuestras operaciones es analizar la cantidad de pips que podemos ganar en una operación. Simplemente con analizar la distancia desde el punto en que pensamos entrar al siguiente nivel S1/R1 podremos determinar si la operación vale la pena. Si la cantidad de pips es muy pequeña con seguridad no vale el riesgo entrar al mercado. De esta manera podemos evitar tomar riesgos innecesarios o perder dinero en operaciones cuyo potencial de ganancias es limitado.
Consejo 10: En el momento en que el precio alcance los niveles R2, R3 o S2, S3, el mercado va a estar sobre comprado o sobre vendido por lo cual estos niveles deben ser usados para salir de posición y no para entrar al mercado.
Consejo 11: Para calcular los puntos pivote del día lunes usamos el tiempo desde la media noche del viernes (tiempo EST) hasta la media noche del domingo (tiempo EST).
¿Porqué funcionan los puntos pivote?
Todo el concepto de los puntos pivote se basa en la existencia de soportes y resistencias. Estas dos tendencia forman el núcleo de los movimientos del mercado y por lo tanto reciben atención completa de parte de la mayoría de los operadores profesionales de mercados como el Forex que operan regularmente como inversores individuales o en representación de instituciones financieras grandes o pequeñas.
Debido a que los puntos pivote son fáciles de calcular, una gran cantidad de sistemas automatizados de trading alrededor del mundo ejecutan de manera automática órdenes de compra/venta analizando los movimientos del precio en relación a los puntos pivote.
Además, existen pocas variaciones que pueden aplicarse al calcular puntos pivote (estas variaciones consisten principalmente en factores de tiempo, pero aún así, los puntos pivote calculados presentan básicamente la misma información).
Esta precisión y "acuerdo" entre gran cantidad de traders con relación a ciertos niveles clave del precio en una sesión pueden ocasionar que el mercado realmente se mueva y cambie de dirección conforme una gran cantidad de traders operan ebásicamente en una misma dirección usando las reglas básicas de trading para puntos pivote.
Los puntos pivote superan otras técnicas de trading e indicadores debido principalmente a que son predictivos y no están retrasados con respecto al precio.
Debido a que muchos traders a nivel mundial emplena puntos pivote, mercados como el Forex reaccionan ante estos niveles de una manera más o menos predecible por lo cual suelen respetar los niveles de soportes y resistencias lo que a su vez ofrece buenas oportunidades para entrar al mercado.
En el siguiente artículo detallamos la estrategia para operar con puntos pivote. En este caso, vamos a ver que no se trata simplemente de vender en las resistencias y comprar en los soportes:
¿Cómo operar con base en los puntos pivote?
En el siguiente artículo detallamos la estrategia para operar con puntos pivote. En este caso, vamos a ver que no se trata simplemente de vender en las resistencias y comprar en los soportes:
¿Cómo operar con base en los puntos pivote?
Muy buen artículo, felicidades.
ResponderEliminarSoy novato, llevo como un año en cuentas demo y hace unos meses descubrí los puntos pivotes, desde entonces estoy prosperando mucho, estoy en trámites para abrir mi primera cuenta real con FXCM y por eso buscaba información sobre este indicador.
Lo que me resulta un tanto complicado es lo de las diferencias horarias.
Un saludo.
Hola José, específicamente que le resulta complicado acerca de las diferencias horarias?
ResponderEliminarLas sesiones del mercado?